Baba Nadimpalli, ancien PDG d’une start-up d’intelligence artificielle de San Francisco, fait face à de graves accusations de fraude après avoir prétendument induit en erreur les investisseurs sur la santé financière de l’entreprise. acte d’accusation fédéral plus tôt cette semaine, il a été révélé que Nadimpalli, un citoyen australien, avait été accusé de trois chefs de fraude en valeurs mobilières et de sept fraudes électroniques.
A levé plus de 40 millions de dollars
De 2020 à 2022, Nadimpalli aurait levé plus de 40 millions de dollars de financement répartis sur trois tours en trompant les investisseurs sur les revenus et les données client. Le bureau du procureur américain a noté que Nadimpalli avait indiqué que Skael gagnait des millions de dollars en revenus récurrents annuels et avait de nombreux clients prestigieux. Cependant, les revenus étaient considérablement inférieurs et certains clients revendiqués n’existaient pas.
En février 2022, lors de l’offre d’actions privilégiées de série A qui valorisait Skael à environ 230 millions de dollars, Nadimpalli aurait construit une salle de données électronique remplie de documents falsifiés pour attirer des investisseurs potentiels. Ces documents contenaient des informations trompeuses concernant la situation financière de l’entreprise, les paiements des clients et les comptes de profits et pertes.
Jusqu’à 20 ans de prison et 5 millions de dollars d’amende prévus
Dans son procès contre Nadimpalli, la Securities and Exchange Commission (SEC) l’a accusé d’avoir enfreint les lois fédérales sur les valeurs mobilières en mentant aux investisseurs et en utilisant l’argent pour des paiements hypothécaires et des améliorations domiciliaires.
S’il est reconnu coupable de fraude boursière, Nadimpalli risque une peine maximale de 20 ans de prison et 5 millions de dollars d’amende, avec 20 ans supplémentaires et 250 000 dollars d’amende pour fraude électronique. La section des fraudes aux entreprises et aux valeurs mobilières du district nord de Californie gère les poursuites judiciaires.
